以色列梯瓦精神分裂症药物 III 期结果令分析师兴奋

梯瓦制药工业有限公司（纽约证券交易所股票代码：TEVA；特拉维夫证券交易所股票代码：TEVA）昨天在高交易量的推动下，其股价上涨 12.8%，创五年来新高。该公司公布第一季度营收 38.1 亿美元、GAAP 净亏损 1.39 亿美元、非 GAAP 净利润 5.48 亿美元后，股价 15.74 美元，市值达到 178 亿美元。

由于美国仿制药市场的销售好于预期，梯瓦制药重申了年度展望，并超出了本季度的收入指引，投资者对此感到满意。尽管每股收益低于分析师的预期，但该股仍大幅上涨。

但特别令市场兴奋的是 Olanzapine LAI 的积极 III 期临床试验结果，该药物是 Teva 与 Medincell 合作开发的，每月注射一次用于治疗精神分裂症。 Teva 首席执行官理查德·弗朗西斯 (Richard Francis) 表示，该试验已达到终点，并且很有可能为精神分裂症提供长期有效的治疗，且不会产生 PDSS 副作用。

如果该药物进入市场，可能会对 Teva 的业绩做出重大贡献。 Evercore ISI 分析师 Umer Raffat 认为，每年销售额可能超过 10 亿美元，这将提高 Teva 的 EBITDA。他说梯瓦今天的故事与几年前有很大不同。

瑞银集团认为，到 2030 年，奥氮平的年销售额可能达到 8.75 亿美元。这家瑞士银行的分析师对 Teva 股票给出“买入”建议，目标价为 19 美元，较该公司当前股价上涨 20.7%。瑞银预计 Teva 2024 年收入将达到 161 亿美元，EBITDA 为 49 亿美元，高于分析师的共识，也处于 Teva 自身预期的中间范围。

杰富瑞 (Jefferies) 给予以色列制药公司梯瓦 (Teva) 17 美元的目标价，上涨 8%，并给予“买入”建议。杰富瑞 (Jefferies) 的分析师认为，梯瓦 (Teva) 的股价被低估，其目前的价格几乎没有归功于其产品线，这可能是由于梯瓦 (Teva) 近年来的历史。 “我们认为市场尚未完全消化 Teva 的 DNA 变化，”他们写道。 “我们相信今天的公告（有关试验结果）以及未来有关产品线的进一步公告可以反映出变化。”

Leader Capital Markets 昨天将 Teva 的目标股价从 16 美元上调至 18 美元（比当前价格高出 14.4%），并给予“跑赢大市”的评级。 Leader研究部总监Sabina Levy表示，Teva第一季度营收高于预期，主要得益于仿制药业务的强劲表现以及美国约8%的增长，此外，Teva的营收也高于预期。品牌药 Austedo 的销售预期收入。